【案件概要】 ・事業内容 ： デジタルコンテンツの配信プラットフォーム運営、店舗向けB2Bサブスクリプション事業（SaaS） ・所在地 　： 東京都 ・売上規模 ： 約4,000万円〜5,000万円 ・営業利益 ： 約500~1,000万円（※直前期実績。特殊要因控除後の正常化ベース。進行期はコスト削除により増益推移中） ・従業員数 ： 5名未満（※実務を担う少数の正社員および業務委託チーム） ・譲渡対象 ： 発行済全株式（100%） ・譲渡スキーム： 株式譲渡 ・希望金額 ： 7,000万円 ・価格根拠 ：時価（実態）純資産1,200万円+進行期着地見込み営業利益850万円×6~7年分 【本件検討の背景】 ・譲渡理由 ： 創業から一定期間が経過し事業が黒字安定化したことを機に、経営陣が自身のクリエイター活動等へ注力するため。また、自社の課題であるマーケティングに強みを持つパートナーへ事業を譲り、事業成長を加速させるため。 ・引継ぎ期間 ： M&A実行後、1年程度の顧問就任（引継ぎ完了後は退任を想定。主要な実務メンバーは継続予定） 【特徴・強み】 ◇ 多数の国内クリエイターと直接提携した、独自のデジタルコンテンツ・データベースを保有。 ◇ 既存の中間管理団体を介さない独自の権利処理スキームにより、著作権等のコストを抑制。高粗利率のストックモデル（SaaS）を実現している。 ◇ 少数精鋭のメンバーによりオペレーションがマニュアル化・システム化されており、経営陣が直接の実務から離れても業務が円滑に機能する体制と、実質無借金でクリーンな財務体質が構築されている。 【課題・成長余地】 ◇ 現状の集客は口コミやアナログなアウトバウンド営業が中心となっており、Webマーケティング（広告運用、SEO等）が手薄の状態である。 ◇ 買い手企業のデジタルマーケティング力を注入して広告運用やLPの最適化を行うだけで、各サービスの新規獲得数を飛躍的にスケールできるポテンシャルがある。 ◇ 買い手企業が保有する法人顧客ネットワーク（飲食店や美容室等の多店舗展開企業など）に対し、当社の安価なB2Bサブスク商材をクロスセルすることで、容易にストック収益を拡大できる。 【想定される買い手像（シナジー仮説）】 1．Webマーケティング・デジタル集客に強みを持つ企業 （広告代理店、Webメディア運営会社、ITベンチャー等） シナジー: 買い手が自社のマーケティングノウハウ（広告運用の最適化、LP改善、SEO等）を当社のCtoC配信サービス等に横展開するだけで、顧客獲得単価（CPA/CPO）を劇的に改善し、短期間で利益を倍増させることが可能です。 ２．実店舗向けの顧客ネットワーク・商材を持つ企業 （POSレジ・店舗用Wi-Fi・予約管理システム等のB2B SaaS提供企業、店舗内装・不動産企業等） シナジー: 買い手がすでに保有している法人顧客リストに対し、当社の「店舗向けB2Bサブスクリプション商材」をクロスセルすることで、営業コストをかけずに手堅くストック収益（MRR）を積み上げることができます。 3．エンタメ・クリエイター支援事業を展開する企業 （音楽レーベル、配信プラットフォーマー、IPコンテンツ制作会社、ライバー事務所等） シナジー: 当社が保有する多数のクリエイター基盤と豊富なコンテンツデータを自社の事業基盤として取り込むことができ、新たなIP（知的財産）の発掘や、自社所属クリエイターへの新しいマネタイズ手段の提供が可能になります。